Andrew Warren
Un Trump Account è un nuovo conto di investimento con agevolazioni fiscali creato a livello federale per i bambini sotto i 18 anni, e i contributi sono stati ufficialmente aperti il 4 luglio, permettendo ai genitori, tutori e datori di lavoro di iniziare a finanziare questi conti, chiamati anche conti 530A, per la prima volta. I bambini nati tra il 1 gennaio 2025 e il 31 dicembre 2028 si qualificano per un ulteriore deposito iniziale di 1.000 dollari dal Dipartimento del Tesoro, investito direttamente nel mercato.
In sintesi
- I contributi sono iniziati il 4 luglio, in coincidenza con i conti creati secondo la legge One Big Beautiful Bill approvata lo scorso anno.
- I bambini nati tra il 1 gennaio 2025 e il 31 dicembre 2028 ricevono un contributo iniziale del Tesoro di 1.000 dollari.
- Il limite di contribuzione annuale è di 5.000 dollari per bambino, escluso il deposito iniziale governativo e i doni caritatevoli.
- Bank of New York Mellon amministra i conti inizialmente, in collaborazione con Robinhood.
- Secondo un portavoce del Dipartimento del Tesoro, circa sei milioni di persone si sono iscritte finora.
Come sono strutturati i conti
I Trump Account funzionano come uno strumento di risparmio volto a dare ai minori un vantaggio iniziale negli investimenti a lungo termine, utilizzando un framework che rispecchia il modo in cui gli adulti affrontano i conti pensionistici individuali. Emerson Sprick, direttore della politica pensionistica e del lavoro presso il Bipartisan Policy Center, inquadra il design intorno all'accumulo iniziale di attivi, sottolineando che i conti hanno lo scopo di aiutare i bambini a iniziare a costruire risparmi in stile pensionistico molto prima di entrare nel mondo del lavoro. Il Segretario del Tesoro Bessent ha descritto i conti in termini più semplici, chiamandoli un fondo per i giorni difficili a cui i beneficiari possono attingere una volta diventati adulti.
Durante quello che il programma chiama il periodo di crescita, definito come il periodo tra la creazione del conto e l'anno solare in cui il beneficiario compie 18 anni, tutti i contributi devono essere investiti in fondi comuni o ETF che replicano indici generali come l'S&P 500. Questi fondi devono anche avere rapporti di spesa inferiori allo 0,1%, un limite che spinge il menu degli investimenti verso prodotti a basso costo gestiti passivamente piuttosto che fondi gestiti attivamente o di nicchia. Una volta che il beneficiario esce dal periodo di crescita, il conto si converte e inizia a operare secondo regole simili a un'IRA tradizionale.
Dove si trovano i soldi e chi li gestisce
Bank of New York Mellon è stato nominato come amministratore iniziale, operando insieme alla piattaforma di brokeraggio online Robinhood (HOOD) per gestire la custodia e l'infrastruttura dei conti. Questo accordo non è definitivo per tutta la durata del conto. Il Bipartisan Policy Center sottolinea che i fondi possono essere trasferiti a un Trump Account presso un'altra istituzione finanziaria per lo stesso bambino durante il periodo di crescita, offrendo alle famiglie una certa flessibilità se preferiscono un altro fornitore in futuro.
La configurazione avviene attraverso due canali: l'app mobile Trump Accounts o il sito web trumpaccount.com. Secondo l'amministrazione Trump, i fondi depositati vengono automaticamente investiti in un ampio indice del mercato azionario, e l'app è costruita per mostrare ai titolari dei conti una visione costante della composizione e delle prestazioni del portafoglio nel tempo.
Limiti di contribuzione e chi può pagare
Mettendo da parte il deposito iniziale governativo di 1.000 dollari e i contributi caritatevoli, i depositi annuali totali nel conto di un singolo bambino sono limitati a 5.000 dollari. Questo limite si applica a tutti i contributori combinati, non per persona, quindi genitori, nonni e altri parenti traggono tutti dalla stessa indennità annuale. I datori di lavoro possono anche contribuire, ma la loro parte è limitata separatamente a 2.500 dollari all'anno, e tutto ciò che investono conta verso il limite complessivo di 5.000 dollari piuttosto che aggiungersi ad esso.
| Fonte di contribuzione | Limite annuale | Conta verso il limite di 5.000 dollari |
|---|---|---|
| Genitori, tutori, altri individui | Fino a 5.000 dollari combinati | Sì |
| Datori di lavoro | Fino a 2.500 dollari | Sì |
| Contributo iniziale del Tesoro | 1.000 dollari (una sola volta, solo nascite idonee) | No |
| Contributi caritatevoli | Varia a seconda del donatore | No |
La distinzione è importante per le famiglie che coordinano i contributi da più fonti in un unico anno. Un genitore che deposita l'intero importo di 5.000 dollari non lascia spazio per un abbinamento del datore di lavoro, mentre un genitore che contribuisce con 2.500 dollari potrebbe abbinare questo con un contributo completo del datore di lavoro di 2.500 dollari senza superare il limite.
Contributi privati e filantropici già promessi
Al di là dei fondi governativi iniziali, i donatori privati hanno iniziato a impegnare fondi propri. Nel dicembre 2025, i filantropi Michael e Susan Dell hanno promesso 250 dollari a ciascuno di 25 milioni di bambini americani, prendendo di mira un gruppo che rientra al di fuori del contributo automatico governativo di 1.000 dollari: i bambini nati prima del 2025 che attualmente hanno meno di 10 anni. Questa popolazione non si qualifica per il deposito iniziale del Tesoro legato alla finestra di nascita 2025 fino al 2028, quindi la promessa Dell estende effettivamente un beneficio comparabile a una coorte più anziana di bambini.
Cosa dicono i numeri
La meccanica qui riguarda meno il market timing e più il design strutturale. Un contributo iniziale di 1.000 dollari investito in un ampio fondo indicizzato, lasciato intatto durante un periodo di crescita che potrebbe durare quasi 18 anni a seconda della data di nascita, beneficia di una lunga corsa di capitalizzazione, supponendo rendimenti a livello di indice in quel lasso di tempo. Aggiungete il limite di contribuzione annuale di 5.000 dollari e una famiglia che contribuisce al massimo ogni anno dalla nascita ai 18 anni potrebbe teoricamente dirigere fino a 90.000 dollari di capitale nel conto prima che si converta in regole di tipo IRA, senza contare il deposito iniziale o eventuali contributi caritatevoli o del datore di lavoro aggiunti in aggiunta.
Il limite di rapporto di spesa dello 0,1% è il dettaglio che vale la pena segnalare per chiunque confronti questo con i conti di custodia esistenti. Questo limite esclude la maggior parte dei fondi gestiti attivamente e indirizza i contributi verso fondi indicizzati e ETF che già dominano l'estremità a basso costo del mercato, il che significa che il trascinamento delle commissioni sui rendimenti a lungo termine dovrebbe rimanere minimo rispetto alle opzioni di fondi retail con costi più elevati.
Domande frequenti
Chi è idoneo per il contributo governativo di 1.000 dollari?
I bambini nati tra il 1 gennaio 2025 e il 31 dicembre 2028 che hanno un Trump Account aperto a loro nome si qualificano per il contributo unico del Dipartimento del Tesoro di 1.000 dollari.
Il denaro in un Trump Account può essere investito al di fuori dei fondi indicizzati?
Durante il periodo di crescita, i contributi devono essere investiti in fondi comuni o ETF che replicano indici ampi come l'S&P 500, con rapporti di spesa limitati sotto lo 0,1%. La flessibilità degli investimenti si espande una volta che il conto si converte in regole di tipo IRA dopo che il beneficiario compie 18 anni.
Un Trump Account può essere trasferito a una banca o un broker diverso?
Sì. Secondo il Bipartisan Policy Center, i conti possono essere trasferiti a un Trump Account presso un'altra istituzione finanziaria per lo stesso beneficiario durante il periodo di crescita.
I contributi del datore di lavoro si aggiungono al limite annuale di 5.000 dollari?
No, i contributi del datore di lavoro non si aggiungono ad esso. Sono limitati a 2.500 dollari all'anno e contano verso il limite di contribuzione annuale complessivo di 5.000 dollari piuttosto che esserne aggiuntivi.
Cosa viene dopo per i titolari dei conti
Con circa sei milioni di iscrizioni già registrate dal Dipartimento del Tesoro, i numeri di adozione iniziale suggeriscono un interesse significativo dalle famiglie che valutano questo rispetto alle opzioni esistenti come i piani 529 o i conti di brokeraggio di custodia. La vera prova emerge nei prossimi anni, mentre la prima coorte di bambini idonei si avvicina alla fine del periodo di crescita e gli amministratori dei conti, attualmente concentrati su Bank of New York Mellon e Robinhood, affrontano la pressione di dimostrare prestazioni, bassi costi e portabilità fluida per le famiglie che decidono di trasferire i loro conti altrove.
